إليك الرياضيات حول مدى اعتقاد $NVDA أنهم سيهزمون على الشارع خلال العام المقبل. خلاصة القول: قال جنسن إنه خلال الأرباع الخمسة المقبلة ، أصبح لدى Nvidia بالفعل ما يكفي من طلب Blackwell و Rubin لتجاوز تقديرات Street بنسبة 15٪. هذا يفترض أن السعة متاحة وإضافة أعمال الشبكات إلى 41 مليار دولار. من المحتمل أن ينمو هذا الاتجاه الصعودي مع استمرارهم في البيع. رأيي: العرض عامل حاسم هنا. إذا تمكنوا من صنعها ، فيبدو أنهم على الطريق الصحيح للتغلب على أرقام Street الحالية ل CY26 بأكثر من 20٪. إذا لم يحققوا ما يكفي ، فهذه أخبار جيدة ل CY27. ها هي الرياضيات: 1. يقول جنسن إن الطلب التراكمي على Blackwell و Rubin حتى نهاية CY26 هو 500 مليار دولار. 2. لقد باعوا 6M Blackwells حتى الآن. أعتقد أنه يشير إلى المبيعات اعتبارا من اليوم ، وليس نهاية يوليو. 3. 6 ملايين وحدة بسعر 25 ألف دولار ASP تساوي 150 مليار دولار. 4. هذا يترك 350 مليار دولار في الطلب خلال الأرباع الخمسة المقبلة. 5. أضف 41 مليار دولار في إيرادات الشبكات. 6. يبحث The Street عن 336 مليار دولار خلال نفس الفترة. 7. 350 مليار دولار (بلاكويل وروبن) + 41 مليار دولار في الشبكات = 391 مليار دولار 8. 391 مليار دولار أعلى بحوالي 15٪ من 336 مليار دولار في الشارع اليوم. 9. يشير الرسم البياني إلى أن هذا هو الطلب "حتى الآن" ، مما يشير إلى أن إجمالي الطلب يمكن أن يزداد إذا سمحت السعة بذلك.